Mutual fund ke Prakar | म्यूचुअल फंड कितने प्रकार के होते हैं? म्युचुअल फंड के मुख्य 4 प्रकार के बारे में जानिए

Mutual fund ke Prakar | म्युचुअल फंड के प्रकार – म्यूचुअल फंड मुख्य रूप से चार प्रकार के होते हैं: इक्विटी फंड, डेट फंड, हाइब्रिड फंड और सॉल्यूशन-ओरिएंटेड फंड। इक्विटी फंड वाले पैसे को शेयर मार्केट और स्टॉक में निवेश किया जाता है, जबकि डेट फंड(Debt fund) विभिन्न प्रकार के बॉन्ड में निवेश करते हैं। हाइब्रिड फंड इक्विटी और डेट फंड का मिश्रण हैं।

 (solution-oriented mutual funds) समाधान-उन्मुख म्यूचुअल फंड भी चार प्रकार के होते हैं: (target date funds, retirement funds, education funds, and specialized funds.)लक्ष्य तिथि फंड, सेवानिवृत्ति फंड, शिक्षा फंड और विशेष फंड। अंत में, इंडेक्स फंड होते हैं, जो की एक विशेष इंडेक्स को ट्रैक करते हैं जैसे निफ़्टी सेंसेक्स इत्यादि।

भारत में म्युचुअल फंड का सेक्टर काफी ज्यादा ग्रोथ हो रहा है और म्युचुअल फंड  में 1963 से लेकर अभी तक भारतीय मार्केट में ग्रोथ देखने को मिली है। म्युचुअल फंड में काफी अलग-अलग प्रकार के फंड्स देखने को मिलते हैं और म्युचुअल फंड का पैसा देश के अलग-अलग सेक्टर और अलग-अलग फंड्स में लगाया जाता हैजहां से इन्वेस्टर्स को एक अच्छा रिटर्न प्राप्त हो सके।

म्युचुअल फंड के काफी अलग-अलग प्रकार होते हैं म्युचुअल फंड को विभिन्न श्रेणियां में बांटा गया है म्युचुअल फंड में निवेश करते समय जोखिम, निवेश योग्य राशि, उनके लक्ष्य, निवेश अवधि आदि के आधार को चुनना होता है।

Mutual fund ke Prakar – म्युचुअल फंड के कितने प्रकार होते हैं 

म्यूचुअल फंड एक प्रकार का निवेश है म्युचुअल फंड में कई निवेशकों द्वारा पैसा इकट्ठा किया जाता है और इसे म्युचुअल फंड मैनेजर के द्वारा  विभिन्न संपत्तियों में निवेश किया जाता है म्युचुअल फंड मुख्य रूप से चार प्रकार के होते हैं जो आपको निवेश का विकल्प देते हैं 

• Equity fund – इक्विटी फंड
•  Debt fund – डेट फंड
• hybrid fund – हाइब्रिड फंड
• solution oriented fund – समाधान-उन्मुख म्यूचुअल फंड
• Other fund – Index fund,  ETF fund

 

परिपक्वता \ मैच्योरिटी के आधार पर म्युचुअल फंड के प्रकार 

मेच्योरिटी के आधार पर म्युचुअल फंड के तीन प्रकार होते हैं 

• Open Ended Funds – ओपन एंडेड फंड 
• Close Ended Funds – क्लोज एंडेड फंड 
• Interval Funds – इंटरवल फंड 

– Open Ended Scheme – ओपन एंडेड फंड 

ओपन एंडेड स्कीम के अंदर आपको किसी प्रकार की कोई भी मैच्योरिटी टाइम नहीं मिलती है आपइसको कभी भी खरीद और बेच सकते हैं इन फंड्स में लिक्विडिटी बहुत हाई रहती है। इसमें आप डायरेक्ट इन्वेस्टमेंट कर सकते हैं और डायरेक्ट अपना पैसा निकाल सकते हैं  

 Close Ended Scheme – क्लोज एंडेड फंड 

क्लोज एंडेड फंड के अंदर आपको एक निश्चित मैच्योरिटी अवधि देखने को मिलती है नए निवेशकइस स्कीम के तहत केवल लॉन्च के दौरान ही डायरेक्ट निवेश कर सकता है जिसे हम NFO न्यू फंड ऑफर कहते हैं 

एक बार ऑफर बंद होने के बाद निवेशक अपना पैसा इस फंड में निवेश नहीं कर सकता है मांग और आपूर्ति की स्थिति, यूनिट धारक की अपेक्षाओं और अन्य बाजार कारकों के कारण स्टॉक एक्सचेंज में Market value योजना के शुद्ध संपत्ति मूल्य (एनएवी) से भिन्न हो सकता है।

कुछ क्लोज-एंडेड योजनाएं आपको एनएवी से संबंधित कीमतों पर आवधिक पुनर्खरीद के माध्यम से अपनी इकाइयों को सीधे म्यूचुअल फंड को बेचने का अतिरिक्त विकल्प देंगी।

(SEBI) सिक्योरिटी एक्सचेंज बोर्ड ऑफ़ इंडिया अर्थात सेबी यह सुनिश्चित करता है कि निवेशक को दो एग्जिट रूट अवश्य प्राप्त हो।

– Interval – इंटरवल फंड्स 

इंटरवल और अन्य फंड के अंतर्गत ऐसे फंड्स आते हैं जो यह ओपन और क्लोज्ड एंडेड स्कीम दोनों संयुक्त रूप से कार्य करते हैं, यह निवेशकों को पूर्वनिर्धारित अंतराल पर इकाइयों का व्यापार करने की अनुमति देता है। ऐसे फंड्स का स्टॉक एक्सचेंज पर भी ट्रेडिंग किया जा सकता है कारोबार किया जा सकता है या वे एनएवी से संबंधित कीमतों पर पूर्व-निर्धारित अंतराल के दौरान बिक्री या मोचन के लिए भी खुले हो सकते हैं।

 

निवेश पर आधारित म्युचुअल फंड –

निवेश पर आधारित जितने भी म्युचुअल फंड्स है वह सभी म्युचुअल फंड ऐसे हैं जिन्हें आप एक आम बोलचाल में बोलते हैं जब भी म्युचुअल फंड की बातें की जाती है तब इन्हीं म्युचुअल फंड्स की हीचर्चा हो रही होती है इसलिए लोगइन्हीं को ज्यादा जानते हैं 

इक्विटी म्युचुअल फंड 

इक्विटी म्यूचुअल फंड एक प्रकार का म्यूचुअल फंड है जो अपना अधिकांश पैसा शेयरों में निवेश करता है। इनका उपयोग आमतौर पर उन निवेशकों द्वारा किया जाता है जो विकास की संभावनाएं तलाश रहे हैं और कुछ जोखिम लेने को तैयार हैं। 

इक्विटी म्यूचुअल फंड को या तो सक्रिय रूप से प्रबंधित किया जा सकता है या निष्क्रिय रूप से प्रबंधित किया जा सकता है। सक्रिय रूप से प्रबंधित इक्विटी फंडों का प्रबंधन एक पेशेवर फंड मैनेजर द्वारा किया जाता है जो स्टॉक का चयन करता है और निवेश निर्णय लेता है। निष्क्रिय रूप से प्रबंधित इक्विटी फंड एक विशिष्ट सूचकांक को ट्रैक करते हैं, जैसे कि एसएंडपी 500।

कई अलग-अलग प्रकार के इक्विटी म्यूचुअल फंड हैं, और प्रत्येक का अपना विशिष्ट जोखिम प्रोफ़ाइल और निवेश उद्देश्य है। कुछ सबसे सामान्य प्रकार के इक्विटी म्यूचुअल फंड में लार्ज-कैप फंड, मिड-कैप फंड, स्मॉल-कैप फंड, ग्रोथ फंड, वैल्यू फंड और अंतर्राष्ट्रीय फंड शामिल हैं। 

इक्विटी म्यूचुअल फंड में निवेश करने से पहले, फंड के निवेश उद्देश्य, जोखिम प्रोफ़ाइल और प्रदर्शन इतिहास को समझना महत्वपूर्ण है।

 

इक्विटी म्युचुअल फंड के प्रकार 

कई अलग-अलग प्रकार के इक्विटी म्यूचुअल फंड उपलब्ध हैं, लेकिन कुछ सबसे आम में शामिल हैं:

1. लार्ज-कैप फंड: ये फंड बड़ी कंपनियों के शेयरों में निवेश करते हैं जहां पर लिक्विडिटी ज्यादा हो और रिटर्न ज्यादा आने के चांस हो।
2. मिड-कैप फंड: ये फंड मध्यम आकार की कंपनियों के शेयरों में निवेश करते हैं।
3. स्मॉल-कैप फंड: ये फंड छोटी कंपनियों के शेयरों में निवेश करते हैं।
4. ग्रोथ फंड: ये फंड उन शेयरों में निवेश करते हैं जिनके बाजार औसत से अधिक तेज गति से बढ़ने की उम्मीद होती है।
5. वैल्यू फंड: ये फंड उन शेयरों में निवेश करते हैं जो अपने आंतरिक मूल्य से छूट पर कारोबार कर रहे हैं।
6. इनकम फंड: इनकम फंड में पैसों का निवेश बड़े-बड़े कंपनी के शेयर्स में किया जाता है जो सबसे ज्यादा डिविडेंड(Dividend) देती हो। इन्हें लाभांश उपज फंड भी कहते हैं डिविडेंड यील्ड फंड भी कहते हैं 
7. बैलेंस्ड फंड: ये फंड स्टॉक और बॉन्ड के मिश्रण में निवेश करते हैं।
8. (Focused Fund) लक्ष्य-तिथि फंड: ये फंड निवेशकों को उनके सेवानिवृत्ति लक्ष्यों तक पहुंचने में मदद करने के लिए डिज़ाइन किए गए हैं।
9. सेक्टर फंड: ये फंड किसी विशेष उद्योग की कंपनियों के शेयरों में निवेश करते हैं।
10. अंतर्राष्ट्रीय फंड: ये फंड भारत देश के बाहर की कंपनियों के शेयरों में निवेश करते हैं।

अपने निवेश लक्ष्यों और रिस्क लेने की क्षमता अनुसार के लिए सही प्रकार का इक्विटी म्यूचुअल फंड चुनना महत्वपूर्ण है। एक वित्तीय सलाहकार आपकी व्यक्तिगत स्थिति के लिए सर्वोत्तम निर्णय लेने में आपकी सहायता कर सकता है।

 

डेट म्युचुअल फंड \Debt Mutual Fund

डेट म्यूचुअल फंड एक प्रकार का म्यूचुअल फंड है जो ऋण प्रतिभूतियों में निवेश करता है। ऋण प्रतिभूतियाँ निश्चित आय वाले निवेश हैं, जैसे बांड, डिबेंचर और ट्रेजरी बिल। डेट म्यूचुअल फंड निवेशकों को इक्विटी फंड की तुलना में कम जोखिम प्रोफ़ाइल प्रदान करते हैं, क्योंकि अंतर्निहित निवेश कम अस्थिर होते हैं। हालाँकि, वे इक्विटी फंड की तुलना में कम रिटर्न भी देते हैं। 

डेट म्यूचुअल फंड को या तो सक्रिय रूप से प्रबंधित किया जा सकता है या निष्क्रिय रूप से प्रबंधित किया जा सकता है। सक्रिय रूप से प्रबंधित डेट फंड का प्रबंधन एक पेशेवर फंड मैनेजर द्वारा किया जाता है जो निवेश के लिए बांड और अन्य निश्चित आय वाली प्रतिभूतियों का चयन करता है।

 निष्क्रिय रूप से प्रबंधित डेट फंड एक विशिष्ट सूचकांक को ट्रैक करते हैं, जैसे ब्लूमबर्ग बार्कलेज यू.एस. एग्रीगेट बॉन्ड इंडेक्स। कई अलग-अलग प्रकार के डेट म्यूचुअल फंड हैं, और प्रत्येक का अपना विशिष्ट जोखिम प्रोफ़ाइल और निवेश उद्देश्य है। 

Debt mutual fund के प्रकार 

कुछ सबसे सामान्य प्रकार के डेट म्यूचुअल फंड में शामिल हैं:

• सरकारी बांड फंड: ये फंड भारतीय सरकार या अन्य सरकारी संस्थाओं द्वारा जारी बांड में निवेश करते हैं।
• कॉर्पोरेट बांड फंड: ये फंड निगमों द्वारा जारी बांड में निवेश करते हैं।
• नगरपालिका बांड फंड: ये फंड राज्य और स्थानीय सरकारों द्वारा जारी बांड में निवेश करते हैं।
• उच्च-उपज बांड फंड: ये फंड उन बांडों में निवेश करते हैं जिन्हें निवेश ग्रेड से नीचे रेटिंग दी गई है।
• अल्पकालिक बांड फंड: ये फंड एक वर्ष से कम की परिपक्वता अवधि वाले बांड में निवेश करते हैं।
• इंटरमीडिएट-टर्म बॉन्ड फंड: ये फंड एक से पांच साल की परिपक्वता अवधि वाले बॉन्ड में निवेश करते हैं।
• दीर्घकालिक बांड फंड: ये फंड पांच साल से अधिक की परिपक्वता अवधि वाले बांड में निवेश करते हैं।

 

डेट म्यूचुअल फंड में निवेश करने से पहले, फंड के निवेश उद्देश्य, जोखिम प्रोफ़ाइल और प्रदर्शन इतिहास को समझना महत्वपूर्ण है।

 

Hybrid mutual fund / हाइब्रिड म्युचुअल फंड क्या है 

हाइब्रिड म्यूचुअल फंड एक प्रकार का म्यूचुअल फंड है जो स्टॉक और बॉन्ड के संयोजन में निवेश करता है। हाइब्रिड फंड का उपयोग आमतौर पर उन निवेशकों द्वारा किया जाता है जो अपने पोर्टफोलियो में विविधता लाना चाहते हैं और जोखिम कम करना चाहते हैं। इनका उपयोग उन निवेशकों द्वारा भी किया जा सकता है जो पारंपरिक बॉन्ड फंड की तुलना में अधिक रिटर्न की तलाश में हैं लेकिन स्टॉक फंड जितना जोखिम लेने को तैयार नहीं हैं।

 हाइब्रिड फंड में आमतौर पर स्टॉक फंड की तुलना में कम जोखिम होता है लेकिन बॉन्ड फंड की तुलना में अधिक जोखिम होता है। हाइब्रिड फंड में स्टॉक और बॉन्ड का आवंटन फंड के निवेश उद्देश्य और जोखिम सहनशीलता के आधार पर भिन्न हो सकता है। कुछ हाइब्रिड फंड शेयरों में अधिक भारी निवेश कर सकते हैं, जबकि अन्य बांड में अधिक भारी निवेश कर सकते हैं। 

 

हाइब्रिड म्युचुअल फंड के प्रकार 

हाइब्रिड फंड के दो मुख्य प्रकार हैं: 

1.संतुलित फंड (Balance fund)       2.परिसंपत्ति आवंटन फंड(Assets allocation fund)  

बैलेंस फंड / Balance fund – बैलेंस्ड फंड आमतौर पर अपनी संपत्ति का लगभग 60% स्टॉक में और 40% बॉन्ड में निवेश करते हैं। 

.परिसंपत्ति आवंटन फंड(Assets allocation fund)  – एसेट एलोकेशन फंड में अधिक लचीली निवेश रणनीति होती है, और वे अपनी संपत्ति को स्टॉक, बॉन्ड और अन्य परिसंपत्ति वर्गों के बीच आवंटित कर सकते हैं। हाइब्रिड फंड उन निवेशकों के लिए एक अच्छा विकल्प हो सकता है जो निवेश में नए हैं या जिनके पास अपने पोर्टफोलियो को प्रबंधित करने के लिए बहुत अधिक समय नहीं है। हालांकि, निवेश से पहले हाइब्रिड फंड से जुड़े जोखिमों को समझना जरूरी है।

कई अलग-अलग प्रकार के हाइब्रिड फंड उपलब्ध हैं, इसलिए ऐसा चुनना महत्वपूर्ण है जो आपकी व्यक्तिगत आवश्यकताओं और रिस्क की क्षमता अनुसार होना चाहिए। हाइब्रिड म्यूचुअल फंड में निवेश करने से पहले, फंड के निवेश उद्देश्य, जोखिम प्रोफ़ाइल और प्रदर्शन इतिहास को समझना महत्वपूर्ण है।

 

 Solution Oriented Schemes / समाधान-उन्मुख म्यूचुअल फंड

सॉल्यूशन ओरिएंटेड स्कीम को हिंदी में समाधान-उन्मुख म्यूचुअल फंड कहते हैं यह एक प्रकार का म्यूचुअल फंड है जो किसी विशिष्ट उद्देश्य या लक्ष्य के लिए डिज़ाइन किया गया है। इन फंडों का उपयोग विभिन्न उद्देश्यों के लिए किया जा सकता है, जैसे सेवानिवृत्ति के लिए बचत, बच्चे की शिक्षा के लिए निवेश, या धन निर्माण।

 समाधान-उन्मुख म्यूचुअल फंड में आम तौर पर एक निर्धारित समय तिथि और टाइम होता है, और उन्हें एक पेशेवर फंड मैनेजर द्वारा प्रबंधित किया जाता है जो फंड की संपत्ति को इस तरह से निवेश करेगा जो फंड के उद्देश्य को पूरा करने के लिए डिज़ाइन किया गया हो। 

 

सॉल्यूशन ओरिएंटेड म्युचुअल फंड के प्रकार 

समाधान-उन्मुख म्यूचुअल फंड के कुछ सबसे सामान्य प्रकारों में शामिल हैं:

सेवानिवृत्ति निधि: ये फंड निवेशकों को सेवानिवृत्ति के लिए बचत करने में मदद करने के लिए डिज़ाइन किए गए हैं। वे आम तौर पर एक विविध पोर्टफोलियो प्रदान करने के लिए स्टॉक, बॉन्ड और अन्य परिसंपत्तियों के मिश्रण में निवेश करते हैं जो समय के साथ बढ़ने के लिए डिज़ाइन किया गया है।

शिक्षा फंड: ये फंड निवेशकों को अपने बच्चों की शिक्षा के लिए बचत करने में मदद करने के लिए डिज़ाइन किए गए हैं। वे आम तौर पर स्टॉक, बॉन्ड और अन्य परिसंपत्तियों के मिश्रण में निवेश करते हैं जिन्हें आय का एक स्थिर प्रवाह प्रदान करने के लिए डिज़ाइन किया गया है जिसका उपयोग कॉलेज ट्यूशन और अन्य खर्चों के लिए किया जा सकता है।

धन-निर्माण फंड: ये फंड निवेशकों को धन बनाने में मदद करने के लिए डिज़ाइन किए गए हैं। वे आम तौर पर स्टॉक, बॉन्ड और अन्य परिसंपत्तियों के मिश्रण में निवेश करते हैं जिन्हें समय के साथ बढ़ने के लिए डिज़ाइन किया गया है।

यह ध्यान रखना महत्वपूर्ण है कि समाधान-उन्मुख म्यूचुअल फंड सभी समान नहीं बनाए गए हैं। कुछ फंड दूसरों की तुलना में कुछ लक्ष्यों के लिए बेहतर अनुकूल होते हैं। यह सुनिश्चित करने के लिए कि यह आपके लिए सही है, समाधान-उन्मुख म्यूचुअल फंड में निवेश करने से पहले अपना शोध करना महत्वपूर्ण है।